4.10. Новые стратегии развития корпорации - это инновации, осуществляемые через инвестиционные проекты

Постоянные изменения внешней среды вызывают необходимость разработки новых стратегий развития корпорации (фирмы).

Для того, чтобы выживать и развиваться в условиях рынка, необходимы многогранность и нестандартность деловых решений, неординарность хозяйственных операций, инноваций во всех сферах деятельности, на разных рынках.

Инновации как основа стратегии развития корпорации включают не только технические или технологические разработки, но и поиск и использование новых форм бизнеса, новых методов работы на рынке, новых товаров и услуг, новых финансовых инструментов.

Инновации являются важнейшим фактором стабильного фун-кционирования предпринимательских, финансовых, кредитных, любых других структур, обеспечивающих их экономический рост и конкурентоспособность.

Научно-технический прогресс, признанный во всем мире в качестве важнейшего фактора экономического развития, ныне все чаще связывают с понятием инновационного процесса. Это единственный в своем роде процесс, объединяющий науку, технику, экономику, предпринимательство и управление. Он состоит в по

разработке и реализации инноваций и простирается от зарождения идеи до ее коммерческой реализации, охватывая, таким образом, весть комплекс отношений производства, обмена и потребления.

Для того, чтобы обеспечивать последовательную и систематическую инновационную деятельность, нужны немалые средства, т.е. инновации.

Итак, инвестиционные операции — это операции, связанные' вложением денежных средств в реализацию бизнес - проектов, которые будут обеспечивать получение доходов в течение периодов, превышающих один год.

На практике бывают следующие типы инвестиций в:

физические (материальные) активы - производственные здания и сооружения, оборудование, машины;

финансовые активы - депозиты в банках, облигации, акции и другие права на получение денежных сумм от физических и юридических лиц;

нематериальные активы - ценности, приобретаемые корпорацией в результате проведения программ переобучения или повышения квалификации работников, разработки торговых знаков, приобретения лицензий и т.д.

Проблема привлечения инвестиций, способных создать мощный импульс для развития корпораций, волнует большинство отечественных предпринимателей, бизнесменов. Инвестиции требу-ются всем, однако получает их далеко не каждый. Корпорациям приходится в полной мере учитывать условия, на которых они получают инвестиции. В противном случае они рискнут понести ! убытки, а в ряде случаев и стать банкротами. Того же, кто пред-ставляет денежные средства, - инвестора - интересует доход, ко-торый он может получить, а также степень риска вложений.

В успешном завершении инновационно-инвестиционных проектов заинтересованы все их участники, реализующие таким свои индивидуальные интересы: инвесторы в этом случае возвращают вложенные капиталы и получают установленные дивиденды;

заказчик (владелец, клиент) получает реализованный проект и доходы от его использования;

руководитель проекта и его команда получают плату по кон-тракту, дополнительное вознаграждение по результатам работы и от дохода, а также повышаются профессиональный рейтинг;

органы власти получают налоги со всех участников, удовлетворяются общественные, социальные и экологический нужды и требования на вверенной им территории;

потребители получают необходимые им товары, продукты и услуги, плата за которые возмещает расходы на проект и образует доход, получаемый активными участниками проекта;

другие заинтересованные стороны тоже достигают своих целей.

При принятии решения об инвестировании должны учитываться как чисто финансовые последствия, так и их влияние на стратегию развития корпорации и благосостояние ее персонала.

Как показывает мировой опыт, отправная точка в бизнесе и планировании развития существующего или создания нового предприятия (фирмы) - это идея нового продукта или услуги, которые данное предприятие будет производить. Где же взять такую идею? К бизнес-идее можно прийти самостоятельно, перерабатывая информацию из разных источников или в ходе целенаправленного творческого поиска, но можно заимствовать уже готовую идею и дать ей новую жизнь через механизм приобретения существующих предприятий, поглощений, создания совместных предприятий или выкупа. И в том и в другом случае конкретные пути могут быть самыми разными. Независимо от того, каким образом идея получена, важно тщательно ее взвесить и оценить с тем, чтобы убедиться, что она действительно может лечь в основу успешного мероприятия.

Существует множество источников новых идей, но мы объединим их в пять основных групп:

Потребители. В поиске новых идей предприниматели уделяют все большее внимание мнению потребителей, поскольку конечная цель производства всякого нового товара или услуги - именно удовлетворение запросов потребителей.

Продукция конкурентов. В результате подобного анализа нередко выясняется, что тот или иной товар либо услугу можно улучшить, и эта идея ложится в основу нового бизнеса.

Мнения работников отделов сбыта и торговых представителей. Благодаря своему знанию потребностей рынка торговые работники нередко могут подсказать что-то принципиально новое. Они могут также оказать содействие в маркетинге новой идеи или продукции.

Публикации представительства и архивы. Существуют архивы патентных бюро, в которых регистрируются все изобретения и идеи принципиально новых продуктов. Хотя сами по себе запатентованные идеи защищены законом, их изучение нередко может натолкнуть на новые мысли. Существует ряд периодических изданий, в которых публикуется информация по последним патентам.

Научно-исследовательские и опытно-конструкторские разработки. Имеющиеся лаборатории, как правило, хорошо оснащены и поэтому представляют большие возможности для поиска идей, касающихся новой продукции.

Оценивая бизнес-идею, следует помнить, что "покупают пользу, а не свойства". Корпорации испытывают искушение сосредоточить все внимание на технических характеристиках продаваемой продукции. Но корпорации и люди делают покупки исходя из того, чем данная продукция или продающая ее корпорация могут быть полезны для них.

Каждый приобретаемый продукт имеет три элемента, кото-рые приведены на следующем рисунке.

1.Основной продукт. Умелый предприниматель понимает, что должно входить в число преимуществ продукта, и описывает по возможности наиболее доступным для потребителей образом его характеристики, потому что именно они составляют основу решения о приобретении. Например, в сообщении: "Вентиляторы наших теплообменников имеют лопатки, и при

этом используется зубчатая передача" - содержатся некоторые интересные факты, но не перечисляются никакие преимущества. Далее в сообщении значится, что благодаря тому, что в наших вентиляторах для теплообменников мы используем определенные детали, они служат дольше и более эффективны в эксплуатации, чем конкурирующие модели, здесь подчеркивается то преимущество, которое ложится в основу принятия решения о покупке.

2.Формальный продукт — это есть само изделие, предназначенное для продажи. Как показано нарис.14, его характеризуют марка, тип и параметры. Представляя изделие, предпринимателю следует обсудить с потенциальным покупателем его свойства. Они должны быть увязаны с его преимуществами. Если этого не сделать, то все превратиться в скучное перечисление фактов и цифр, которое мало поможет убедить клиента, что ваше изделие имеет лучшие характеристики, чем другое. Организуйте визуальную поддержку (покажите фотографию, рисунок продукта и т.д.) преимуществ и характеристик данного изделия и в увязке с пользой, которую получит от этого покупатель.

продукт — это все, что вы можете предложить покупателю, чтобы он использовал данное изделие наиболее эффективно. Речь идет о качестве, установке, пакете услуг и кредите. На первый взгляд это может показаться не столь важным, но зачастую именно эти факторы составляют единственное различие между конкурирующими изделиями. Например, стиральные машины №1 и №2. Принимая во внимание тот факт, что обычно люди предпочитают покупать изделия, которые производятся государственными, а не частными компаниями, можно ожидать, что будет выбрана марка №1. Однако часто покупатели приобретают машины №2, потому что при этом предоставляются дополнительные услуги, такие как продажа в кредит и ее доставка. Производителям товаров необходимо понять роль дополнительного продукта в процессе принятия покупателем решения о покупке и сообщать обо всех дополнительных элементах, относящихся к продаваемым ими изделиям.

Эти рассмотренные элементы в совокупности и составляют то, что мы называем продуктом. Каждый из них играет свою роль в принятии решения о покупке. Таким образом, чтобы эффективно преподнести информацию о продукте, его будущий производитель (корпорация, предприятие, компания, фирма) должен разбить его на три элемента и разрабатывать каждый из них в бизнес-

плане в отдельности.

Многообразие бизнес-проектов, с которыми приходится сталкиваться на практике чрезвычайно велико. Они могут сильно различаться по сфере приложения, составу предметной области, масштабам, длительности, числу участников, степени сложности, влиянию результатов и т.п.

Бизнес-проекты можно классифицировать по различным основаниям. Очевидно, что приведенная ниже система классификации не единственная и не претендует на завершенность. Итак, выделены следующие основные классификации бизнес- проектов:

тип - по основным сферам деятельности, в которых осуществляется проект;

класс — по составу и структуре проекта и его предметной области;

масштаб - по размерам самого проекта, числу участников и степени влияния на окружающий мир;

длительность - по продолжительности периода осуществления проекта;

сложность;

вид (предметная область).

Теперь рассмотрим основные разновидности проектов по предложенным основаниям.

Тип проекта: технический, организационный, экономический, социальный, смешанный.

Класс проекта: монопроект, мультипроект, мегапроект.

Как следует из названия каждого из трех классов проекта:

монопроекты - это отдельные проекты разного типа, вида и масштаба;

мультипроект - это комплексный проект, состоящий из ряда

монопроектов и требующий применения многократного уп- } равления;

, - мегапроект - целевые программы развития регионов, отраслей и других образований, включающие ряд моно- и муль- типроектов.

Масштабы проекта: мелкий, средний, крупный, очень крупный. ;

Это разделение проектов условное. Можно масштабы проектов рассматривать по другому - межгосударственные, междуна-родные, национальные, межрегиональные, региональные, межот-раслевые, отраслевые, корпоративные, ведомственные, проекты одного предприятия.

Длительность проекта: краткосрочный — до 3-х лет, среднесрочный - от 3-х до 5 лет, долгосрочный - свыше 5 лет.

Сложность проекта: простой, сложный, очень сложный.

Вид проекта: инновационный и организационный, научно-ис-следовательский, учебно-образовательный, смешанный.

Преобладающее большинство бизнес-проектов носит инвести-ционный (затратный) характер. Величина инвестиций, необходи мых для осуществления бизнес-проекта, зависит от всех перечисленных оснований их классификации и прежде всего от масштаба, длительности и сложности проекта. !

К инвестиционным проектам обычно относят проекты, главной целью которых является вложение средств в различные виды бизнеса в целях получения дохода. В этой группе бизнес-проектов выделяют инновационные проекты, к которым относят систему различных нововведений, обеспечивающих непрерывное развитие корпорации (предприятия).

В соответствии с классификацией бизнес-проектов можно вы-делить некоторые особенности и типичные условия, позволяющие различать виды проектов.

Инновационные проекты исследования и развития разрабатывают новый продукт, исследования которого в области менеджмента и маркетинга или нового пакета программного обеспечения.

В свою очередь, в составе инновационных бизнес-проектов можно выделить следующие:

1 .Организационныепроекты - это реформирование корпорации, реализация концепции новой системы управления, создание новой организации или проведение международного форума.

2.Экономические проекты — приватизация предприятий, созда-ние аудиторской системы, введение новой системы налогов или системы поощрения.

3.Социальные проекты — реформирование системы здравоохранения, народного образования, социальной защиты населения, преодоление последствий природных и социальных потрясений и т.д.

Социальные проекты обладают наибольшей определенностью.

Постановка целей проекта равнозначна определению проекта и составляет важный этап в разработке его концепции. После постановки целей приступают к поиску и оценке альтернативных способов достижения этих целей.

Для каждого проекта может быть построено множество взаи-мосвязанных целей, отражающих структуру самого проекта и его участников. Цели проекта и организация его участников могут описываться взаимосвязанными иерархическими структурами, в которых установлены отношения между компонентами: цели - части проекта - участники и другие.

Для определения степени достижения целей проекта и оценки альтернативных решений необходимо выбрать соответствующие критерии. Таким образом, можно отметить, что цели проекта должны быть четко определены: они должны иметь ясный смысл; результаты, получаемые при их достижении, должны быть измеримы, а заданные ограничения и требования выполнимы, т.е. цели должны находиться в области допустимых решений проекта.

При управлении проектом область допустимых решений для достижения целей проекта обычно ограничивается временем, бюджетом, выделяемыми ресурсами и требуемым качеством получаемых результатов. Могут быть и другие ограничения. Следует отметить также, что однажды сформулированные цели проекта не должны рассматриваться как нечто неизменное.

В ходе реализации проекта под воздействием изменений окружающей среды или в зависимости от прогресса проекта и промежуточных результатов цели проекта могут претерпеть изменения. Поэтому целеполагание нужно рассматривать как непрерывный динамичный процесс, когда анализируются сложившаяся ситуация, тенденции и при необходимости корректируются цели.

Для определения целей проекта используются как индивидуальные, так и групповые методы.

В индивидуальной работе применяются в основном логические методы. Здесь имеется опасность одностороннего рассмотрения направления поиска целей проекта.

В групповой работе больше используются интуитивные методы, которые ведут к получению широкого спектра целей проекта, к ним относятся:

мозговой штурм;

фиксирование идей;

творческая конфронтация;

специфическое структурирование.

Определенные достижимые цели проекта должны быть четко сформулированы и описаны. Описание целей проекта, по существу, должно стать задокументированным соглашением основных сторон проекта.

В описание цели проекта должны найти отражение в четко однозначно интерпретируемой форме:

результат проекта;

срок окончания проекта;

расходы;

порядок изменения целей;

иерархия зависимых целей.

Результат описывается как желаемое состояние системы в зависимости от типа и вида проекта. Дополняется информацией об отдельных аспектах проекта.

Сроки описываются в виде временного интервала, в котором желательно завершение проекта. Как правило, это заявление о намерениях, но в ряде случаев может быть и обязательством.

Расходы. В первом описании это могут быть бюджетные рамки, в последующих — твердая верхняя граница расходов.

Порядок изменения целей проекта. В течение жизненного цикла проекта может возникнуть необходимость корректировки целей. В описании целей должен быть определен порядок таких изменений.

В качестве дополнения определяется иерархия в случае, если одна цель проекта не может быть достигнута. Описание целей проекта включает: Результаты:

описание предмета бизнес-проекта;

описание экономического эффекта от реализации. Процесс осуществления бизнес-проекта:

сроки выполнения;

используемые средства и расходы.

Иерархия целей бизнес-проекта:

предмет бизнес-проекта;

используемые средства и расходы.

Описание целей проекта определяет его сущность. Если учи-тывались риски, то в описание целей бизнес-проекта входит: 12. соглашение о результате бизнес-проекта;

определение или заявление о намерениях по сроку осуществления;

соглашение о разрешении возможных конфликтов между результатом, сроками и расходами.

Готовое описание целей проекта является основой для дальнейшей работы над ним.

Как видно из приведенных выше определений, существуют общие для всех бизнес-проектов признаки.

Признак изменяемости наиболее важен. По сути, реализация проекта всегда является целенаправленным переводом системы из существующего в некоторое желаемое состояние, описываемое в терминах целей проекта.

Цели проекта имеют признаки временной ограниченности.

Признак "относящегося к проекту бюджета 'На практике для большей части проектов составляются отдельные бюджеты, соблюдение которых контролируется специальными методами.

Признак ограниченности требуемыхресурсов. Суть этого признака в том, что во всех случаях утвержденный вариант реализации проектов имеет спецификацию и график потребления ресурсов.

Признак неповторимости. Неповторимость относится к отдельным составляющим проекта, а не к проекту в целом. Даже в проектах с высокой степенью новизны, несомненно, имеются процессы, которые характерны не только для данного проекта, но и для многих других проектов.

Признак новизны. Это признак проектов исследования и развития, но и для них имеется лишь относительная новизна для предприятия, которое реализует проект.

Заметим, что почти все организационные проекты характеризуются высокой степенью новизны; то же самое относится к экономическим и социальным проектам.

Признак комплексности. В первом приближении комплексность можно определить по числу учитываемых в проекте факторов его окружения и числу участников проекта, прямо или косвенно влияющих на результаты его реализации.

Признак правового и организационного обеспечения. Правовое обеспечение может быть связано с разными интересами многих участников проекта и необходимостью регулирования их отношений. В условиях рыночной экономики эти аспекты требуют большого внимания, т.е. в процессе подготовки и реализации проекта могут возникнуть сложные правовые проблемы.

Большая часть крупных проектов не может быть выполнена в рамках существующих организационных структур и требует создания специфической для проектов организационной структуры на время их реализации.

Признак разграничения. Каждый проект имеет четко опреде-ленную предметную область и должен быть отделен от других проектов в портфельной программе развития предприятия.

Признак информационной и консалтинговой поддержки оз-начает необходимость организации обратной связи между ком-понентами проекта, а также мониторинга изменений во внутренней и внешней среде, привлечение квалифицированных консультантов по отдельным вопросам бизнеса.

Состав участников проекта, их роли, распределение функций и ответственности зависят от типа, вида, масштаба и сложности проекта, а также от фаз его жизненного цикла.

Таким образом, постоянными являются функции по реализации проекта на протяжении его жизненного цикла, а состав участников, их роли, распределение ответственности и обязаннос-тей могут меняться. Здесь не существует общепринятого жесткого регламента.

Неизменными можно считать следующие функции по осуществлению проекта.

Проект должен быть осмыслен, придуман и инициирован, значит, у него должен быть инициатор.

Проект должен обрести главное заинтересованное лицо (кор-порация, предприятие, компания, фирма) - будущего владельца и пользователя результатов, который несет за него ответственность.

Заказчик бизнес-проекта в рыночной экономике - это владелец (собственник) или так называемый клиент.

Реализация проекта требует привлечения инвестиций, т.е. у него должны быть инвесторы, поскольку средств заказчика обычно недостаточно.

Проект нужно готовить и осуществлять, значит, у него должны быть исполнители.

В результате реализации большинства проектов должно что- то производиться или должны оказываться какие-то услуги; у проекта должны быть свои производители, продавцы и потребители, которые, в конечном счете, должны возместить все расходы по проекту и принести доход остальным его участникам.

Каждый проект, кроме того, может затрагивать интересы разных сторон: местных властей, общественных групп, населения и отдельных граждан - это все участники проекта.

Очевидно, что для любого проекта принципиальный набор функций остается неизменным. Однако в простейшем случае (например, теплица на дачном участке) основные функции проекта может выполнять один человек.

В сложном случае (например, создание новой очереди тракторного завода) мы, очевидно, сталкиваемся с полным набором участников с детальным разделением функций.

В практике же мы имеем дело в большинстве своем с промежуточными структурами участников проекта.

Для определения полного состава участников проекта, построения функциональной и организационной структур по каждо-

проекту на стадии разработки его концепции необходимо определить:

предметную область цели, задачи, работы и основные результаты, т.е. что нужно сделать, чтобы реализовать проект, а также его масштабы, сложность, допустимые сроки;

отношение собственности, вовлеченной в процесс осуществления проекта: что сколько стоит и кому принадлежит;

основные идеи реализации проекта: как сделать;

основных активных участников проекта: кто будет делать;

основных пассивных участников проекта: кого касается проект;

мотивацию участников проекта: возможный доход, ущерб, риск и т.д.

<< | >>
Источник: К.К. Жуйриков, С.Р. Раимов. КОРПОРАТИВНЫЕ ФИНАНСЫ. (Учебник). 2004

Еще по теме 4.10. Новые стратегии развития корпорации - это инновации, осуществляемые через инвестиционные проекты:

  1. Фазы развития инвестиционного проекта
  2. 3.2. ФАЗЫ (СТАДИИ) РАЗВИТИЯ ИНВЕСТИЦИОННОГО ПРОЕКТА
  3. Влияние условий реализации проекта на его эффективность. Критические точки и анализ чувствительности инвестиционного проекта
  4. 14.10.2. Особенности налогообложения иностранных организаций, осуществляющих деятельность через постоянное представительство в Российской Федерации
  5. § 2. Особенности обложения иностранных организаций, осуществляющих деятельность через постоянное представительство в РФ
  6. § 3. Особенности обложения иностранных организаций, не осуществляющих деятельность через представительство в РФ и получающих доходы от источников в РФ
  7. Традиционные и новые виды обеспечения при инвестиционном кредитовании предприятий
  8. 3.1. ПОНЯТИЕ ИНВЕСТИЦИОННОГО ПРОЕКТА
  9. 6.5. СТРАТЕГИЯ УПРАВЛЕНИЯ ИНВЕСТИЦИОННЫМ ПОРТФЕЛЕМ
  10. Понятие и виды инвестиционных проектов