загрузка...

ОСОБЕННОСТИ ПРОВЕДЕНИЯ РАСЧЕТОВ НА РЫНКЕ ГОСУДАРСТВЕННЫХ ЦЕННЫХ БУМАГ

Расчеты по операциям клиентов с государственными ценными бумагами осу­ществляются в секторе «ГКО, ОФЗ-ПК» .

НРД в соответствии с нормативными актами Банка России, регулирующими порядок обслуживания и обращения государственных ценных бумаг на ОРЦБ, а также документами ММВБ для учета денежных средств клиентов по этим опе­рациям открывает следующие виды торговых счетов

Для клиента, не являющегося кредитной организацией, открываются:

■ отдельный торговый счет для обеспечения расчетов по операциям с соб­ственными средствами клиента;

■ отдельный торговый счет для обеспечения расчетов по операциям со сред­ствами инвесторов клиента как резидентов РФ, так и нерезидентов РФ Указанный тип счета в соответствии с законодательством является специ­альным брокерским счетом;

■ отдельный торговый счет для обеспечения расчетов по операциям с де­нежными средствами, переданными клиенту в доверительное управление

Для клиента, являющегося кредитной организацией, открываются:

■ торговый счет для обеспечения расчетов по операциям с собственными средствами и средствами инвесторов клиента, как резидентов РФ, так и не­резидентов РФ;

■ отдельный торговый счет для обеспечения расчетов по операциям с де­нежными средствами, переданными клиенту в доверительное управление

Расчетное обслуживание клиента в секторе «ГКО, ОФЗ-ПК» осуществляется в соответствии с регламентом работы НРД в секторе «ГКО, ОФЗ-ПК», положения которого коррелируют положениям регламента взаимодействия между НРД (как РЦ ОРЦБ) и ММВБ (являющейся клиринговой организацией на рынке государ­ственных ценных бумаг), установленному договором, предметом которого явля­ется организация денежных расчетов на секторе ОРЦБ «ГКО, ОФЗ-ПК»

Указанными регламентами установлена следующая последовательность дей­ствий по информационному обмену между клиентом, РЦ ОРЦБ (НРД) и клирин­говой организацией (ММВБ) в течение всего торгового дня и осуществлению опе­раций по счетам в секторе «ГКО, ОФЗ-ПК»

1. Для участия в торгах клиент осуществляет перечисление денежных средств с банковского счета, открытого в НРД, на один из торговых счетов, что на рис . 6.4 обозначено как депонирование денежных средств

2 . Денежные средства клиента, перечисленные на торговые счета, блокиру­ются НРД до момента получения от ММВБ отдельного документа под названием «Распоряжение на разблокировку денежных средств на торговых счетах» .

3 . После проведения блокировки денежных средств клиент тем не менее име­ет возможность изменить свою денежную позицию на торгах в динамическом режиме . Для этих целей, т . е . для изменения суммы денежных средств, депони­рованных на торговых счетах, клиент должен предоставить в НРД платежное по­ручение на списание или зачисление денежных средств с банковского счета или на банковский счет, что будет означать намерение клиента увеличить или умень­шить сумму денежных средств, находящихся на торговом счете, соответственно .

4 . Исполнение платежных поручений клиента для увеличения суммы денеж­ных средств на торговых счетах осуществляется НРД в пределах остатка денеж­ных средств на банковском счете клиента При этом денежные средства, допол­нительно перечисленные клиентом на торговые счета, также блокируются до получения от ММВБ упомянутого выше документа «Распоряжение на разблоки­ровку денежных средств на торговых счетах» .

Исполнение (отказ в исполнении) платежных поручений клиента для умень­шения суммы денежных средств, находящихся на торговых счетах, осуществля­ется НРД только на основании полученного от ММВБ документа «Распоряжение на разблокировку (неразблокировку) части денежных средств на счете № 30403» в пределах средств, переведенных на торговые счета .

При этом списание денежных средств с торговых счетов производится НРД на соответствующие им банковские счета клиента

Проведение расчетов по итогам торгов, а также по уплате комиссионного вознаграждения осуществляется НРД на основании документа, получаемого от ММВБ и называемого «Сведения о нетто-обязательствах (нетто-требованиях) дилеров, обслуживающихся в Расчетном центре, и о комиссионном вознаграж­дении ММВБ по итогам вторичных торгов и (или) аукциона по облигациям» . Ука­занный документ поступает в НРД после каждой клиринговой сессии на рынке



государственных ценных бумаг во время, установленное регламентом взаимо­действия между ММВБ и НРД .

5 . После проведения расчетов на основании получаемого от ММВБ «Распоря­жения на разблокировку денежных средств на торговых счетах» со стороны НРД производится такая разблокировка

6 . После проведения расчетов по итогам окончательной клиринговой сессии по­сле разблокировки денежных средств на торговых счетах НРД перечисляет денеж­ные средства с торговых счетов на соответствующие им банковские счета клиента .

Схема организации и проведения расчетов по итогам торгов на рынке госу­дарственных ценных бумаг представлена на рис 6 5

Функции расчетных центров ОРЦБ выполняют в настоящее время две рас­четных НКО: НРД и Петербургский расчетный центр (ЗАО ПРЦ). Для завершения расчетов необходимо осуществить урегулирование денежных позиций, сложив­шихся между указанными расчетными центрами ОРЦБ, результатом чего должно стать итоговое нулевое сальдо, что будет гарантировать правильность проведения расчетов . При этом урегулирование денежной позиции между указанными рас­четными организациями осуществляется с помощью системы банковских элек­тронных срочных платежей (БЭСП) Банка России . Расчеты производятся только после согласования с ММВБ как клиринговой организацией денежных нетто-по­зиций, сложившихся по итогам клиринга


НКО ЗАО НРД ЗАО ПРЦ


ММВБ

-------- Информационное взаимодействие с ММВБ

в ходе проведения торгов и по их итогам

-------- Направление информации в НРД о совокупной

нетто-позиции, сложившейся по итогам расчетов ........ ► Урегулирование денежной позиции


Рис. 6.5. Организация расчетов на рынке государственных ценных бумаг


<< | >>

Еще по теме ОСОБЕННОСТИ ПРОВЕДЕНИЯ РАСЧЕТОВ НА РЫНКЕ ГОСУДАРСТВЕННЫХ ЦЕННЫХ БУМАГ:

  1. 13.4. Отдельные сделки с эмиссионными ценными бумагами. Виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг
  2. ПРОФЕССИОНАЛЬНАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ НА РЫНКЕ ЦЕННЫХ БУМАГ
  3. ГЛАВА 13 ОСОБЕННОСТИ УЧЕТА ПОКУПКИ И ПРОДАЖИ ЦЕННЫХ БУМАГ ПРОФЕССИОНАЛЬНЫМИ УЧАСТНИКАМИ РЫНКА ЦЕННЫХ БУМАГ
  4. УЧАСТИЕ РЦ ОРЦБ В ПРОВЕДЕНИИ РАСЧЕТОВ НА ВАЛЮТНОМ РЫНКЕ
  5. 16.1. ВИДЫ БАНКОВСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ НА РЫНКЕ ЦЕННЫХ БУМАГ
  6. ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ ПО ОРГАНИЗАЦИИ ТОРГОВЛИ НА РЫНКЕ ЦЕННЫХ БУМАГ
  7. Статья 15.21. Использование служебной информации на рынке ценных бумаг
  8. Статья 15.19. Нарушение требований законодательства, касающихся представления и раскрытия информации на рынке ценных бумаг
  9. Глава 22 БАНК НА РЫНКЕ ЦЕННЫХ БУМАГ
  10. ЗАКОН О РЫНКЕ ЦЕННЫХ БУМАГ (Закон № 39-ФЗ)
  11. Пример расчета риска и ожидаемой доходности портфеля из двух ценных бумаг